Burnham Sterling & Co. LLC (Burnham Sterling), finančno svetovalno podjetje, specializirano za prevozna sredstva, je objavilo, da je delovalo kot edini finančni svetovalec in svetovalec pri nameščanju v japonskem operativnem najemu z možnostjo klica (JOLCO) za drugo največjo letalsko družbo Avianca. S transakcijo so bila financirana tri letala, med njimi eno Boeing 787 in dva Airbus A320. To je bila prva transakcija družbe Jolco z družbo Avianca in prva družba JOLCO, zaprta na letalu, registriranem pri FAA, z uporabo lastnika tokumei kumiai (TK), vrste japonskega komanditnega partnerstva, ki je za japonske vlagatelje najprimernejše naložbeno sredstvo. Transakcija je Avianci ponudila 100 -odstotno financiranje po privlačnih cenah s fiksno ceno predčasnega odkupa pri približno 10 letih.
"To je Aviancina četrta uspešna transakcija z Burnhamom Sterlingom," je dejala Lucia Avila, direktorica korporativnih financ pri Avianci. »Za JOLCO smo slišali že nekaj časa in smo se obrnili na Burnham Sterling kot našega dolgoletnega partnerja pri financiranju letal, da bi ocenili, strukturirali in postavili tega JOLCO-ja za potrebe Aviance. Burnham Sterling je uspešno strukturiral transakcijo, medtem ko je na Japonskem nabavil tudi poceni, dolgoročni dolg na kopnem. Ta transakcija je za Avianco odprla popolnoma nov trg vlagateljev in nad cenami, pogoji in rezultati, ki jih je dosegel Burnham Sterling, smo popolnoma navdušeni. "
"Prvič smo izdali izdajatelja JOLCO na japonski trg in to transakcijo zaključili pravočasno in ob predvideni ekonomiji," je povedal Michael Dickey Morgan, izvršni direktor podjetja Burnham Sterling. »Izdelek JOLCO lahko letalskim prevoznikom zagotovi 100-odstotno financiranje po zelo konkurenčnih vsestranskih stroških financiranja. Ta poseben JOLCO je opazen, ker Avianca običajno registrira svoja letala pri FAA, zato smo uspešno rešili težave z davkom pri davku, povezane z letali, registriranimi v FAA, ki so najeta pod japonsko strukturo TK, kar je Avianci omogočilo, da izkoristi najgloblji vir vlagateljev JOLCO na Japonskem. ”
Burnham Sterling je transakcijo strukturiral in posredoval štirim institucionalnim vlagateljem v Evropi in na Japonskem. Burnham Sterling in njegove podružnice so zdaj financirale 17 novih ozkotrupnih in širokotrupnih letal za Avianco v vrednosti več kot 1.0 milijarde USD.
KAJ VZETI IZ TEGA ČLANKA:
- This particular JOLCO is notable because Avianca typically registers its aircraft with the FAA, and we successfully addressed the US withholding tax issues related to FAA-registered aircraft leased under a Japanese TK structure, allowing Avianca to tap the deepest source of JOLCO investors in Japan.
- It was Avianca's first JOLCO transaction and the first JOLCO closed on an FAA-registered aircraft using a tokumei kumiai (TK) owner, a type of Japanese limited partnership, which is the preferred investment vehicle for Japanese investors.
- “We took a first-time JOLCO issuer to the Japanese market and closed this transaction on time and at the projected economics,” said Michael Dickey Morgan, Executive Managing Director at Burnham Sterling.
