Hertz in Dollar Thrifty napovedujeta dokončno združitev

PARK RIDGE, N.J., in TULSA, Oklahoma – Hertz Global Holdings, Inc. in Dollar Thrifty Automotive Group, Inc. sta danes objavila, da sta sklenila dokončno pogodbo o združitvi, po kateri bi Hertz kupil Dollar Thrifty za 87.50 USD na delnico v gotovini v transakcija, ocenjena na vrednost podjetja v višini približno 2.3 milijarde USD.

Kombinacija podjetij Hertz in Dollar Thrifty bo ustvarila globalno vodilno podjetje za najem vozil z več znamkami, ki bo strankam ponujalo celotno paleto možnosti najema prek svojih močnih premium in vrednostnih znamk. Upravni odbori obeh družb so transakcijo soglasno potrdili.

Hertz je danes objavil tudi, da je dosegel dogovor o prodaji podjetja Advantage družbi Franchise Services of North America (»FSNA«) in Macquarie Capital. FSNA je izkušen operater najema vozil s podružnicami, vključno z U-Save, Rent-a-Wreck, Practicar in X Press Rent-a-Car. Zaključek te odsvojitve je med drugim pogojen s tem, da Hertz zaključi nakup Dollar Thrifty.

Predsednik in glavni izvršni direktor Hertza Mark P. Frissora je dejal: »Veseli smo, da smo po dolgotrajnem – a vrednem – prizadevanju končno dosegli dogovor z Dollar Thrifty. Vedno smo verjeli, da je kombinacija z Dollar Thrifty najboljša strateška možnost za obe podjetji. Transakcija omogoča Hertzu instant obseg z dvema novima, dobro uveljavljenima blagovnima znamkama z letališko koncesijsko infrastrukturo v segmentu srednje vrednosti. Glede na močno mednarodno prisotnost Dollar Thrifty bomo močnejši globalni konkurenčni igralec s celotnim naborom možnosti najema ne samo v ZDA, temveč v Evropi in na drugih trgih. Poleg tega se veselimo učinkovitega in hitrega prehoda skozi regulativni postopek, ko smo dosegli dogovor o odprodaji naše blagovne znamke Advantage.«

»Hertz je našim delničarjem podal prepričljivo ponudbo, ki odraža moč našega poslovanja in naše ekipe. Hertz je za nas logičen partner s sredstvi za razširitev naših blagovnih znamk za prosti čas, osredotočenih na vrednost, na ključnih trgih najema avtomobilov po vsem svetu,« je povedal Scott Thompson, predsednik, izvršni direktor in predsednik uprave Dollar Thrifty. "Po treh letih aktivnosti in špekulacij, povezanih z združitvijo, sem vesel, da smo dosegli transakcijo, ki bo prinesla zmago tako za Hertz kot za Dollar Thrifty."

Kombinacija daje Hertzu številne strateške možnosti za obravnavanje podjetij in dejavnosti za prosti čas na vseh treh ravneh trga najema avtomobilov. Združeno podjetje bi okrepilo vodilne položaje na ključnih trgih po vsem svetu, s skupno prodajo LTM 30. junija 2012 v višini 10.2 milijarde USD in EBITDA v višini približno 1.8 milijarde USD na približno 10,000 lokacijah po vsem svetu. Poleg tega transakcija ustvarja znatne priložnosti za rast, kar Hertzu omogoča agresivno zasledovanje trgov srednje vrednosti in premijskih trgov s posebnimi blagovnimi znamkami ter še učinkovitejše tekmovanje s podobnimi blagovnimi znamkami.

Pričakuje se, da bo kombinacija ustvarila znatne sinergijske priložnosti, vključno z večjo produktivnostjo in učinkovitostjo iz skupnih sredstev, odpravo podvojenih funkcij in boljše ponudbe dobaviteljev. Družba od transakcije pričakuje vsaj 160 milijonov dolarjev letnih stroškovnih sinergij z dodatnimi priložnostmi za rast prodaje.

Transakcija je bila strukturirana kot prevzem v dveh korakih, vključno z denarno avkcijsko ponudbo za vse odprte delnice navadnih delnic Dollar Thrifty, ki ji sledi denarna združitev, v kateri bi Hertz pridobil vse preostale delnice navadnih delnic Dollar Thrifty. Transakcija je predmet razpisa vsaj večine delnic navadnih delnic Dollar Thrifty ter drugih običajnih zaključnih pogojev. Uspešen zaključek transakcije je prav tako predmet regulativnega dovoljenja Zvezne komisije za trgovino. Hertz je še naprej tesno sodeloval s FTC, da bi zagotovil protimonopolno dovoljenje za predlagano transakcijo, Dollar Thrifty pa bo v celoti sodeloval v procesu.